Pilihan Trading Long Straddle

BREILLING DOWN Straddle Straddles adalah strategi yang baik untuk dikejar jika seorang investor percaya bahwa harga saham akan bergerak secara signifikan namun tidak pasti ke arah mana. Dengan demikian, ini adalah strategi yang netral, karena investor tidak peduli apakah saham naik atau turun, selama harga bergerak cukup untuk strategi mendapatkan keuntungan. Mekanisme dan Karakteristik Straddle Kunci untuk menciptakan posisi straddle yang panjang adalah dengan membeli satu opsi panggilan dan satu pilihan. Kedua opsi tersebut harus memiliki strike price dan tanggal kedaluwarsa yang sama. Jika harga strike yang tidak sesuai dibeli, posisi tersebut kemudian dianggap mencekik, bukan straddle. Posisi straddle yang panjang memiliki keuntungan tak terbatas dan risiko terbatas. Jika harga underlying asset terus meningkat, potensi keuntungannya tidak terbatas. Jika harga aset dasar nol, keuntungannya adalah harga strike dikurangi premi yang dibayarkan untuk opsi tersebut. Dalam kedua kasus tersebut, risiko maksimum adalah biaya total untuk masuk ke posisi, yang merupakan harga opsi panggilan ditambah harga opsi put. Laba ketika harga underlying asset meningkat adalah: Profit (up) Harga underlying asset - strike price dari call option - net premium paid Profit ketika harga underlying asset mengalami penurunan diberikan oleh : Profit (turun) Harga jual opsi put option - harga underlying asset - premi bersih yang dibayarkan Kerugian maksimal adalah jumlah premi bersih yang dibayarkan ditambah dengan komisi perdagangan. Kerugian ini terjadi ketika harga underlying asset sama dengan strike price dari opsi pada saat kadaluarsa. Ada dua titik impas dalam posisi mengangkang. Yang pertama, yang dikenal sebagai titik impas atas, sama dengan strike price dari call option plus net premium paid. Yang kedua, titik impas yang lebih rendah, sama dengan harga strike dari opsi put dikurangi premi yang dibayarkan. Contoh Straddle Stok seharga 50 per saham. Pilihan panggilan dengan strike price 50 harga 3, dan opsi put dengan strike price yang sama juga dihargai 3. Seorang investor masuk ke dalam straddle dengan membeli salah satu dari masing-masing pilihan. Posisi akan untung saat kadaluwarsa jika harga saham di atas 56 atau di bawah 44. Kerugian maksimal 6 terjadi jika stok tetap di harga 50 pada saat kadaluarsa. Misalnya, jika harga saham di posisi 65, posisi itu akan menguntungkan: Strategi Straddle 651 - 50 - 6 9 Strategi Straddle yang Panjang Straddle panjang adalah salah satu pilihan spread paling sederhana yang dapat digunakan untuk mencoba dan mendapatkan keuntungan dari pasar yang bergejolak. Ini dapat menghasilkan pengembalian ketika harga sebuah keamanan bergerak secara substansial ke kedua arah, yang berarti Anda tidak perlu meramalkan apakah akan naik atau apakah akan turun. Hanya ada dua transaksi yang terlibat: membeli opsi beli dan membeli opsi opsi. Sangat mudah dimengerti dan kerugiannya terbatas, yang menjadikannya strategi yang ideal untuk pemula. Kami telah memberikan informasi lebih lanjut di bawah ini. Poin Kunci Strategi Volatile Cocok untuk Pemula Dua Transaksi (opsi beli call dan opsi beli put) Debit Spread (biaya dimuka) Juga Dikenal sebagai Buy Straddle Level Trading Rendah yang Dibutuhkan Bagian Isi Quick Links Pilihan yang Direkomendasikan Pialang Baca Tinjauan Kunjungi Broker Baca Tinjauan Kunjungi Broker Baca Review Kunjungi Pialang Baca Review Kunjungi Pialang Baca Review Kunjungi Pialang Kapan Harus Melamar Jangka Panjang Straddle panjang adalah strategi yang cocok untuk pasar yang mudah berubah, karena dapat menghasilkan keuntungan yang berpotensi tak terbatas jika harga sebuah keamanan bergerak secara dramatis. Ini pada dasarnya berarti Anda harus mempertimbangkan untuk menggunakannya saat Anda yakin bahwa keamanan akan bergerak secara signifikan dalam harga, namun Anda tidak yakin ke arah mana. Ini adalah strategi risiko yang terbatas dan sangat mudah, jadi pilihannya bagus untuk trader pemula. Anda tidak perlu tingkat perdagangan yang tinggi untuk menerapkannya. Cara Menerapkan Long Straddle Straddle panjang pada dasarnya adalah kombinasi antara panggilan panjang dan jangka panjang, dengan menggunakan kontrak opsi uang. Untuk menerapkannya Anda harus membeli pada panggilan uang dan juga jumlah uang yang sama. Transaksi ini biasanya dilakukan bersamaan, dan Anda harus menggunakan tanggal kedaluwarsa yang sama untuk kedua rangkaian kontrak. Tanggal kedaluwarsa jangka panjang akan memungkinkan banyak waktu untuk harga keamanan bergerak, dan memberi Anda kesempatan lebih besar untuk mendapatkan keuntungan besar. Tanggal kedaluwarsa jangka pendek tidak akan mengizinkan begitu banyak waktu untuk pergerakan harga, namun kontraknya akan lebih murah sehingga Anda berpotensi memperoleh keuntungan dari pergerakan yang lebih kecil. Ada biaya dimuka yang terlibat, membuat penyebaran debit ini. Anda mungkin tidak dapat membeli opsi yang tepat dengan uang, dalam hal ini Anda harus membeli opsi yang memiliki pemogokan terdekat dengan harga keamanan saat ini. Kami telah memberikan contoh di bawah bagaimana Anda bisa menerapkan straddle yang panjang. Harap dicatat bahwa kami telah menggunakan harga hipotetis daripada data pasar nyata untuk menjaga agar contoh ini sesederhana mungkin. Kami telah mengabaikan biaya komisi untuk tujuan yang sama. Saham perusahaan X diperdagangkan pada harga 50, dan Anda yakin harganya akan membuat pergerakan yang signifikan, namun Anda tidak yakin ke arah mana. Pada panggilan uang (strike 50) diperdagangkan pada 2. Anda membeli 1 kontrak ini (berisi 100 opsi), dengan biaya 200. Ini adalah Leg A. Pada uang yang ditaruh (strike 50) diperdagangkan di 2. Anda Juga beli 1 kontrak ini, dengan biaya lebih lanjut 200. Ini adalah Leg B. Anda telah menciptakan sebuah peregangan panjang untuk debit bersih 400. Potensi untuk Keuntungan Kerugian Setiap kaki dari straddle panjang dapat membuat keuntungan yang berpotensi tak terbatas jika Harga keamanan yang mendasarinya (saham Perusahaan X dalam hal ini) membuat langkah besar ke arah yang benar, dan Anda hanya bisa kehilangan jumlah yang dikeluarkan untuk membangun kaki. Oleh karena itu spread akan mengembalikan keseluruhan keuntungan sehingga satu kaki membuat pengembalian yang cukup besar untuk menutupi biaya kaki lainnya. Ini berarti bahwa harga stagnan, atau pergerakan sangat kecil, akan mengakibatkan kerugian keseluruhan. Kerugiannya terbatas meski, sementara potensi keuntungannya tidak terbatas. Di bawah ini kami telah menyoroti apa hasilnya dari contoh kami dalam beberapa skenario yang berbeda. Kami juga telah menyediakan beberapa formula untuk menghitung potensi keuntungan, kerugian, dan titik impas. Jika saham Perusahaan X masih diperdagangkan di level 50 pada saat kadaluarsa, maka opsi di kedua kaki akan kadaluarsa tidak berharga. Anda akan kehilangan investasi awal Anda sebesar 400. Jika saham Perusahaan X diperdagangkan pada 52 pada saat expirtion, maka panggilan di Leg A akan bernilai 2 masing-masing (200 total) sedangkan yang dianggarkan di Leg B akan kadaluarsa tidak berharga. Nilai 200 dari panggilan tersebut akan mengimbangi 400 investasi awal dan Anda akan kehilangan total 200. Jika saham Perusahaan X diperdagangkan pada posisi 56 pada saat kadaluarsa, maka panggilan di Leg A akan bernilai 6 masing-masing (total 600) Sementara menempatkan di Leg B akan kadaluarsa tidak berharga. Nilai 600 dari panggilan tersebut akan mencakup investasi awal 400 dan menghasilkan keuntungan 200 secara keseluruhan. Jika saham Perusahaan X diperdagangkan pada 47 pada saat kadaluarsa, maka panggilan di Leg A akan kadaluwarsa tidak berharga sementara menempatkan di Leg B masing-masing bernilai 3 (total 300). Nilai 300 dari penempatan tersebut akan mengimbangi 400 investasi awal dan Anda akan kehilangan total 100. Jika saham Perusahaan X diperdagangkan pada posisi 42 pada saat kadaluarsa, maka panggilan di Leg A akan berakhir tidak berharga sementara menempatkan di Leg B akan berada di sekitar 8 masing-masing (800 total). Nilai 800 dari penempatan akan mencakup investasi awal 400 dan menghasilkan laba keseluruhan 400. Keuntungan maksimum tidak terbatas Profit dilakukan saat Harga Underlying Security gt (Mogok Kaki A Harga Setiap Opsi di Kaki A Harga Setiap Opsi di Kaki B) atau saat Harga Jaminan yang Mendasari (Strike of Leg B (Harga Setiap Opsi Di Kaki A Harga Setiap Opsi di Kaki B)) Ada titik impas atas dan titik impas yang lebih rendah. Strike Upper Break-Even Point Leg A Harga Setiap Opsi di Kaki A Harga Setiap Opsi di Kaki B) Turunkan Titik Terendah Strike Leg B (Harga Setiap Opsi di Kaki A Harga Setiap Opsi di Kaki B) Straddle panjang akan mengembalikan kerugian kapan saja Harga Keamanan yang mendasari Titik Istirahat Terendah dan Titik Hilang yang Hilang Kerugian maksimum terbatas pada debit bersih awal Anda tidak perlu menunggu sampai kadaluarsa dengan straddle yang panjang, dan Anda dapat Tutup posisi awal setiap saat dengan menjual pilihannya. Jika terlihat seperti harga keamanan tidak akan bergerak cukup ke kedua arah, Anda dapat menutup posisi lebih awal untuk mengurangi kerugian dan mengembalikan nilai ekstrinsik yang tersisa sesuai pilihan beserta nilai intrinsiknya. Jika posisinya dalam keuntungan, Anda bisa menutup posisi lebih awal untuk mewujudkan segala keuntungan yang ada. Pertarungan panjang adalah strategi hebat untuk digunakan saat Anda yakin bahwa keamanan akan bergerak secara signifikan dalam harga, namun tidak dapat memprediksi ke mana arah. Salah satu strategi perdagangan pilihan paling sederhana ada, dan perhitungan yang terlibat relatif mudah dipahami. Benar-benar sangat sedikit di jalan kerugian, dan ada potensi keuntungan tak terbatas dengan kerugian yang terbatas. Pertarungan Panjang Beli telepon, harga strike A Beli harga beli, strike price A Umumnya, harga saham akan mogok. CATATAN: Kedua opsi memiliki Bulan kadaluarsa yang sama Siapa yang Harus Menjalankannya Veteran dan lebih tinggi CATATAN: Sekilas, ini sepertinya strategi yang cukup sederhana. Namun, tidak cocok untuk semua investor. Untuk mendapatkan keuntungan dari straddle yang panjang, Anda memerlukan kemampuan peramalan yang cukup maju. Kapan Menjalankan It Youre mengantisipasi ayunan harga saham, tapi Anda tidak yakin arah mana yang akan ditempuh. The Sweet Spot Stok menembaki bulan, atau langsung jatuh ke toilet. Tentang Security Options adalah kontrak yang mengendalikan underlying asset, seringkali stok. Adalah mungkin untuk membeli (memiliki atau panjang) atau menjual (menulis atau pendek) opsi untuk memulai suatu posisi. Pilihan diperdagangkan melalui broker, seperti TradeKing, yang mengenakan komisi saat membeli atau menjual kontrak opsi. Pilihan: Dasar adalah tempat yang tepat untuk memulai saat belajar tentang pilihan. Sebelum opsi trading mempertimbangkan dengan cermat tujuan, risiko, biaya transaksi dan biaya Anda. Strategi Sebuah pertarungan panjang adalah yang terbaik dari kedua dunia, karena panggilan tersebut memberi Anda hak untuk membeli saham pada harga strike A dan saham memberi Anda hak untuk menjual saham pada harga strike A. Tapi hak-hak itu tidak mahal harganya. Tujuannya adalah untung jika saham bergerak ke arah manapun. Biasanya, sebuah straddle akan dibangun dengan panggilan dan diletakkan di-the-money (atau pada harga strike terdekat jika tidak ada yang persis di-the-money). Membeli telepon dan memasang biaya meningkatkan posisi Anda, terutama untuk persediaan yang mudah menguap. Jadi Anda akan perlu ayunan harga cukup signifikan hanya untuk impas. Pedagang tingkat lanjut mungkin menjalankan strategi ini untuk memanfaatkan kemungkinan peningkatan volatilitas tersirat. Jika volatilitas tersirat secara abnormal rendah tanpa alasan yang jelas, panggilan dan put mungkin undervalued. Idenya adalah membelinya dengan harga diskon, lalu menunggu volatilitas tersirat untuk bangkit dan menutup posisi di sebuah keuntungan. Potensi Potensi Maksimal Potensi keuntungan secara teoritis tidak terbatas jika stoknya naik. Jika saham turun, potensi keuntungan mungkin besar namun terbatas pada harga strike dikurangi debit bersih yang dibayarkan. Potensi Potensi Maksimum Kerugian potensial terbatas pada debit bersih yang dibayarkan. Break-even on Expiration Ada dua titik impas: Strike A ditambah debit bersih yang dibayarkan. Mogok A minus debit bersih yang dibayarkan. Persyaratan TradeKing Margin Setelah perdagangan dibayar, tidak ada margin tambahan yang diperlukan. Seiring Waktu Menuju Untuk strategi ini, pembusukan waktu adalah musuh fana Anda. Ini akan menyebabkan nilai kedua pilihan menurun, jadi bekerja dua kali melawan Anda. Volatilitas Tersirat Setelah strategi terbentuk, Anda benar-benar ingin volatilitas tersirat meningkat. Ini akan meningkatkan nilai kedua pilihan, dan ini juga menunjukkan kemungkinan kenaikan ayunan harga. Sabas. Sebaliknya, penurunan volatilitas tersirat akan sangat menyakitkan karena akan bekerja melawan kedua opsi yang Anda beli. Jika Anda menjalankan strategi ini, Anda benar-benar bisa terserang krisis volatilitas. Pilihan Guys Tips Banyak investor yang menggunakan straddle panjang akan mencari berita utama yang bisa menyebabkan stok bergerak secara abnormal. Misalnya, mereka akan mempertimbangkan untuk menjalankan strategi ini sebelum pengumuman pendapatan yang mungkin mengirim saham ke kedua arah. Jika membeli straddle jangka pendek (mungkin dua minggu atau kurang) sebelum pengumuman pendapatan, lihat grafik saham di TradeKing. Ada kotak centang yang memungkinkan Anda melihat tanggal saat penghasilan diumumkan. Carilah contoh di mana saham bergerak setidaknya 1,5 kali lebih banyak daripada biaya mengangkang Anda. Jika saham tidak bergerak setidaknya sebanyak tiga pengumuman pendapatan terakhir, mungkin Anda tidak menjalankan strategi ini. Berbaringlah sampai desakan itu hilang. Kontinjensi Siap untuk diperdagangkan jika ada kontingensi tertentu yang ditendang dalam jenis pesanan ini mengotomatiskan entri atau keluar Anda sesuai dengan pemicu Anda. Catatan Perdagangan Jaringan Trader Jelaskan alasan dan tujuan Anda untuk setiap perdagangan dan dapatkan umpan balik yang berharga dari orang lain. Snapshot Pasar Lihat apa yang terjadi di pasar saat ini, termasuk grafik indeks utama, sebagian besar-aktif, kinerja sektor dan buzz terbaru. Strategi Terkait Straddle Pendek Pertarungan singkat memberi Anda kewajiban untuk menjual saham pada harga strike A dan kewajiban untuk membeli saham pada harga strike A jika opsi diberikan. Dengan menjual dua pilihan, kamu. Short Put Menjual put mengharuskan Anda untuk membeli saham pada harga strike A jika opsi diberikan. Saat menjual dengan tidak berniat membeli saham, Anda ingin menempatkan Anda menjual untuk kedaluwarsa tidak berharga. Ini. Short Put Spread Penyebaran harga pendek mewajibkan Anda untuk membeli saham pada harga strike B jika pilihan diberikan namun memberi Anda hak untuk menjual saham pada harga strike A. Penyebaran harga pendek adalah sebuah alternatif dari. Pilihan melibatkan risiko dan tidak sesuai untuk semua investor. Untuk informasi lebih lanjut, tinjau pilihan Karakteristik dan Resiko brosur Pilihan Standar yang tersedia di tradekingODD sebelum Anda memulai opsi perdagangan. Pilihan investor mungkin kehilangan seluruh jumlah investasinya dalam waktu yang relatif singkat. Perdagangan online memiliki risiko inheren karena respon sistem dan waktu akses yang bervariasi karena kondisi pasar, kinerja sistem dan faktor lainnya. Seorang investor harus memahami risiko ini dan tambahan sebelum melakukan trading. 4,95 untuk ekuitas online dan perdagangan opsi, tambahkan 65 sen per kontrak opsi. TradeKing mengenakan tambahan 0,35 per kontrak pada produk indeks tertentu dimana biaya penukaran biaya. Lihat FAQ kami untuk rinciannya. TradeKing menambahkan 0,01 per saham pada keseluruhan pesanan untuk harga saham kurang dari 2,00. Lihat halaman Komisi dan Biaya untuk komisi perdagangan broker, saham dengan harga murah, spread opsi, dan surat berharga lainnya. Kutipan ditunda minimal 15 menit, kecuali dinyatakan lain. Data pasar didukung dan diimplementasikan oleh SunGard. Data fundamental perusahaan disediakan oleh Factset. Perkiraan penghasilan yang diberikan oleh Zacks. Data reksa dana dan ETF yang diberikan oleh Lipper dan Dow Jones Company. Pembelian bebas komisi untuk menutup penawaran tidak berlaku untuk perdagangan multi-kaki. Strategi pilihan beberapa langkah melibatkan risiko tambahan dan banyak komisi. Dan dapat menyebabkan perlakuan pajak yang kompleks. Silakan berkonsultasi dengan penasihat pajak Anda. Volatilitas tersirat mewakili konsensus pasar terhadap tingkat volatilitas harga saham di masa depan atau probabilitas mencapai titik harga tertentu. Orang-orang Yunani mewakili konsensus pasar mengenai bagaimana opsi tersebut akan bereaksi terhadap perubahan pada variabel tertentu yang terkait dengan penentuan harga kontrak opsi. Tidak ada jaminan bahwa perkiraan volatilitas tersirat atau orang Yunani akan benar. Investor harus mempertimbangkan tujuan investasi, risiko, biaya dan pengeluaran reksa dana atau dana yang diperdagangkan di bursa (ETFs) secara hati-hati sebelum melakukan investasi. Prospektus reksadana atau ETF berisi informasi ini dan lainnya, dan dapat diperoleh melalui email servicetradeking. Hasil investasi akan berfluktuasi dan tunduk pada volatilitas pasar, sehingga saham investor, jika ditebus atau dijual, mungkin bernilai lebih atau kurang dari biaya awal mereka. ETF memiliki risiko yang sama dengan saham. Beberapa dana khusus yang diperdagangkan di bursa dapat dikenai risiko pasar tambahan. Platform Tradeed Fixed Income disediakan oleh Knight BondPoint, Inc. Semua tawaran (penawaran) yang diajukan pada platform Knight BondPoint adalah perintah limit dan jika dieksekusi hanya akan dieksekusi terhadap penawaran (penawaran) pada platform Knight BondPoint. Knight BondPoint tidak mengarahkan pesanan ke tempat lain untuk tujuan penanganan dan eksekusi pesanan. Informasi yang didapat dari sumber yang diyakini bisa diandalkan namun, keakuratan atau kelengkapannya tidak terjamin. Informasi dan produk disediakan berdasarkan basis usaha terbaik saja. Harap baca Syarat dan Ketentuan Pendapatan Tetap secara penuh. Investasi pendapatan tetap tunduk pada berbagai risiko termasuk perubahan tingkat suku bunga, kualitas kredit, valuasi pasar, likuiditas, pembayaran di muka, pelunasan awal, kejadian perusahaan, konsekuensi pajak dan faktor lainnya. Simbol konten, penelitian, alat, dan saham atau opsi hanya untuk tujuan pendidikan dan ilustrasi dan tidak menyiratkan rekomendasi atau ajakan untuk membeli atau menjual keamanan tertentu atau terlibat dalam strategi investasi tertentu. Proyeksi atau informasi lain mengenai kemungkinan berbagai hasil investasi bersifat hipotetis, tidak dijamin untuk akurasi atau kelengkapan, tidak mencerminkan hasil investasi aktual dan bukan jaminan hasil di masa depan. Konten pihak ketiga mana pun termasuk Blog, Catatan Perdagangan, Pos Forum, dan komentar tidak mencerminkan pandangan TradeKing dan mungkin belum ditinjau oleh TradeKing. All-Stars adalah pihak ketiga, tidak mewakili TradeKing, dan dapat mempertahankan hubungan bisnis independen dengan TradeKing. Testimoni mungkin tidak mewakili pengalaman klien lain dan tidak menunjukkan kinerja atau kesuksesan di masa depan. Tidak ada pertimbangan yang dibayarkan untuk testimonial yang ditampilkan. Dokumentasi pendukung untuk klaim apa pun (termasuk klaim yang dibuat atas nama opsi program atau keahlian opsi), perbandingan, rekomendasi, statistik, atau data teknis lainnya, akan diberikan sesuai permintaan. Semua investasi melibatkan risiko, kerugian dapat melebihi investasi yang diinvestasikan, dan kinerja terakhir dari produk keamanan, industri, sektor, pasar, atau keuangan tidak menjamin hasil atau pengembalian di masa depan. TradeKing menyediakan layanan bagi para broker dengan layanan perantara diskon, dan tidak memberikan rekomendasi atau saran investasi, keuangan, hukum atau pajak. Anda sendiri bertanggung jawab untuk mengevaluasi manfaat dan risiko yang terkait dengan penggunaan sistem, layanan, atau produk TradeKings. Untuk daftar lengkap pengungkapan yang terkait dengan konten online, silakan kunjungi penerbit tradekingeducationdisclosures. Perdagangan valuta asing (Forex) ditawarkan kepada investor mandiri melalui TradeKing Forex. TradeKing Forex, Inc dan TradeKing Securities, LLC terpisah, namun berafiliasi. Rekening Forex tidak dilindungi oleh Securities Investor Protection Corp. (SIPC). Perdagangan valas melibatkan risiko kerugian yang signifikan dan tidak sesuai untuk semua investor. Meningkatkan leverage akan meningkatkan resiko. Sebelum memutuskan untuk melakukan perdagangan forex, Anda harus mempertimbangkan dengan hati-hati tujuan keuangan, tingkat pengalaman investasi, dan kemampuan untuk mengambil risiko finansial. Setiap opini, berita, penelitian, analisis, harga atau informasi lain yang terkandung di dalamnya bukan merupakan saran investasi. Baca pengungkapan penuh. Harap perhatikan bahwa kontrak emas dan perak spot tidak tunduk pada peraturan berdasarkan Undang-Undang Pertukaran Komoditas A. S. TradeKing Forex, Inc bertindak sebagai broker untuk memperkenalkan GAIN Capital Group, LLC (GAIN Capital). Akun forex Anda dipegang dan dipelihara di GAIN Capital yang berfungsi sebagai agen kliring dan counterparty untuk perdagangan Anda. GAIN Capital terdaftar dengan Commodity Futures Trading Commission (CFTC) dan merupakan anggota National Futures Association (NFA) (ID 0339826). TradeKing Forex, Inc. adalah anggota National Futures Association (ID 0408077). Copy 2017 TradeKing Group, Inc. Semua hak dilindungi undang-undang. TradeKing Group, Inc. adalah anak perusahaan yang sepenuhnya dimiliki oleh Ally Financial, Inc. Securities yang ditawarkan melalui TradeKing Securities, LLC, anggota FINRA dan SIPC. Forex ditawarkan melalui TradeKing Forex, LLC, anggota NFA.